在G20峰會后，市場傳出美國總統川普有意對中國華為的禁售令解禁，企業得以繼續對華為銷售產品及服務的消息，在利多消息的刺激下，臺股、陸股大漲。
華為禁售令或解禁
6月29日，G20中美元首會晤，習近平和特朗普同意中美雙方重啟經貿磋商，美方表示不再對中國出口產品加征新的關稅，同時，在G20閉幕后的記者會上，特朗普表示，美國企業可以繼續向華為出售零部件。
基于此，有調研機構認為，此變化相信會在一定程度上緩解華為在各個終端產品的備貨情況，幫助華為在此期間應對市場日新月異的需求以及下游市場對華為終端產品的高需求。
回顧華為近年來的市場表現，其市場占有率快速提升。
據數據顯示，從2010年至2018年，華為手機的出貨量分別為300萬、2000萬、3200萬、5200萬、7500萬、1.08億、1.39億、1.53億、2.06億部。
2018年華為出貨量穩居世界第三，全球市占率達到14.7%，華為手機不僅在整體市場趨勢上表現良好，另一值得注意的是，華為手機在高端手機市場也逐漸有了挑戰蘋果和三星的實力。
此外，在查詢資料中，筆者獲悉，今年年初，華為備貨目標2.2億部，而今年第一季度受華為P30銷售超預期的推動，其備貨預期上修至2.5—2.7億部，5月中旬由于禁售事件的發生，華為市場預期普遍下調近20%，對應2億部左右。
6月中旬至6月下旬，預期緩和，華為出貨量略微上修至1.8—2億部，6月底，華為正式宣布，截止5月底出貨量正式突破1億部，較去年快了49天，同時，華為P30系列僅用了85天完成1000萬臺銷售，比Mate 20系列提前50天，打破記錄。
其實，雖然說華為的出貨量比去年的表現還要出色，但是美國的出口管制“禁令”一定程度上影響了華為的手機出貨。據IDC的數據統計，華為在西歐的銷量占比為12%，榮耀系列的銷售占比為5.6%，整體合計17.6%。
日前，美國彭博社曾稱，華為未來海外市場手機出貨量將面臨40%—60%的下滑，6月17日，任正非與兩位美國著名思想家對談時，坦然證實了這則傳言，“華為在國際手機市場銷量確實下降了40%。”
與此同時，任正非還主動做出了另外一個預測，其表示，受美國禁令影響，未來華為會減產，銷售收入會下降300億美金。
可以現象，美國禁令對華為的影響，而業內人士也均了解，一部手機的背后涵蓋不少的手機各類器件，基于此一旦華為手機受到影響，其背后的零部件供應商或也逃脫不了這一現狀。
事實上確實如此，終端的一舉一動都牽動著供應鏈。筆者從供應鏈處獲悉，禁令對手機產品銷量有一定的影響，甚至有供應商出現分批放假的現象。
由此可見，“貿易戰”對手機供應商或多或少均產生了一定程度的影響，而近日華為禁售令或解禁消息的發布也廣受關注。
有人認為，華為手機成長動力來自創新加速，若美國對華為解除禁令，華為手機出貨量有望大幅上修。
剖析華為攝像頭供應鏈受益主線
攝像頭是華為一直以來頗為關注的一個工藝。據公開資料顯示，2016年4月15日，華為終端發布了最新旗艦手機華為P9，除了繼續保持手機硬件技術的優勢外，華為找到徠卡協助設計并認證了雙攝像頭解決方案。
徠卡幫助華為手機解決了在拍照過程中出現的雜散光和斑光，并調校了數字圖像處理的表現，還將6片鏡頭組的厚度控制在4.5mm，比iphone 6s少10%。
至今，華為通過多攝、高倍光學變焦、TOF、結構光等光學技術為華為和榮耀攝像頭競爭力保駕護航。
而若美國對華為解除禁令，那么華為的攝像頭供應商將會受益，其中包括博通和lumentum。
業內人士均了解，早前有報道指出，博通下調下半年營收指引，部分原因是美國方面對華為的銷售禁令。而博通此前曾表示，華為去年為其貢獻了約9億美元的收入，約占其總營收的4%。
而除了博通之外，5月20日，美國人臉識別公司Lumentum證實，因川普政府的禁令停止向華為出貨。
而Lumentum也表示，無法預測何時能恢復發貨，并將第四季的收入預期從此前的4.05億美元，下調至3.74億至3.9億美元。
據了解，華為的業務占Lumentum第一季度總收入的18%，基于此從上述的業務收入來看，受禁令影響，博通、Lumentum的業務均受到影響，而若美國對華為解除禁令，上述兩家企業的業績有望得以恢復。
當然，除了上述企業外，國內的攝像頭供應商也有望受益。業內人士均了解，華為在P30系列中開啟了新一輪攝像頭創新，四攝、潛望式攝像頭、TOF等，未來創新還將持續，基于此，其核心攝像頭供應商頗為受益。
在筆者看來，針對攝像頭模組這一領域，受益企業包括歐菲科技、舜宇光學、丘鈦科技、立景創新；攝像頭芯片廠上包括索尼、OV；攝像頭鏡頭廠商包括大立光、舜宇光學；馬達廠商包括MITSUMI、TDK等企業。
此外，業內人士均了解，今年終端在供應商上的選擇更為開放，而國內的數家攝像頭供應商也已成功進入華為供應鏈，基于此，若禁令解除，這些供應商也將成為受益中的一部分。
01月07日 18:14
